Prikhodko&Partners
Услуги
ФинТех
ПЛАТЕЖНЫЕ ЛИЦЕНЗИИ Получение PSP-лицензии для платежного сервиса

Руководитель практики международного корпоративного права и финтех

E-mail

miroshnychenko@prikhodko.com.ua

Номера телефонов

Эксперт в сфере финтеха, крипто и международного корпоративного права с более чем 20-летним опытом. Специализируется на криптолицензировании (VASP/CASP), сопровождении iGaming-бизнеса и международном структурировании, защите активов и OSINT-аналитике для оценки рисков и due diligence.

Получение PSP-лицензии для платежного сервиса

Запуск собственного платежного сервиса в Европе часто начинается с простого вопроса: какая именно лицензия нужна для работы?

В бизнес-среде часто используется термин PSP (Payment Service Provider), однако важно понимать: PSP — это прежде всего понятие, которое описывает поставщика платежных услуг, а не универсальный тип лицензии. В зависимости от бизнес-модели компания может работать, например, как Payment Institution (PI), Electronic Money Institution (EMI) или в другом регулируемом статусе.

Поэтому первым шагом должен быть не поиск «PSP-лицензии», а определение того, какие именно платежные услуги будет предоставлять компания.

Консультация по PSP-лицензированию

Что такое PSP и кому нужен такой статус?

Payment Service Provider — это компания, которая предоставляет клиентам платежные услуги. К этой категории могут относиться банки, платежные учреждения, учреждения электронных денег и другие субъекты, статус которых определяется конкретным законодательством.

Для FinTech-компании PSP-модель может быть актуальна, если бизнес планирует создать собственный платежный сервис, через который клиенты смогут осуществлять или принимать платежи.

Например, это могут быть:

платежные платформы для бизнеса;
сервисы международных переводов;
решения для e-commerce;
merchant payment services;
платежные шлюзы;
embedded finance-продукты;
B2B-платежные решения.

Однако сам факт того, что компания называет себя PSP, еще не определяет ее правовой статус. Решающим является то, что компания фактически делает.

Нужна ли отдельная PSP-лицензия?

Универсальной «PSP-лицензии» для всех стран ЕС не существует. Чаще всего под этим термином подразумевают лицензию или разрешение, которое позволяет компании предоставлять соответствующие платежные услуги.

Для разных моделей могут рассматриваться:

Модель	Типичный регуляторный статус	Основное применение
Платежи и переводы	Payment Institution	Платежные сервисы и переводы
Электронные деньги + платежи	EMI	Wallet, e-money и платежи
Полный банковский функционал	Банк	Депозиты, кредитование и банковские услуги
Технологический сервис для лицензированного провайдера	Зависит от модели	Software/API/инфраструктура

Именно поэтому перед запуском PSP-проекта необходимо провести регуляторный анализ.

Какие услуги может охватывать платежный сервис?

В зависимости от конкретной модели компания может работать с различными видами платежных операций.

На этапе структурирования необходимо определить:

будет ли компания осуществлять перевод средств;
будет ли работать с merchant acquiring;
планирует ли предоставлять wallet или e-money продукт;
будет ли использовать собственную или партнерскую платежную инфраструктуру.

Ответы на эти вопросы напрямую влияют на тип необходимого регуляторного статуса.

Когда PSP-сервис можно запускать через партнера?

Не каждому FinTech-проекту необходимо сразу получать собственную лицензию.

На ранней стадии компания может построить продукт поверх инфраструктуры уже лицензированного PI или EMI. Это позволяет протестировать бизнес-модель без расходов на создание собственного регулируемого учреждения.

Такой подход может быть целесообразным для стартапов, которые:

еще тестируют product-market fit;
имеют небольшие объемы транзакций;
хотят быстрее выйти на рынок;
не готовы содержать полноценную compliance-функцию.

Однако важно правильно определить роль компании. Если она фактически начинает самостоятельно предоставлять регулируемые платежные услуги, использование чужой лицензии только как формального прикрытия может создать серьезные regulatory risks.

Какие требования предъявляются к PSP-проекту?

Если компания получает собственный регулируемый статус, регулятор оценивает ее не только по качеству продукта.

В фокусе могут быть:

корпоративная структура;
конечные бенефициары;
профессиональная репутация владельцев и менеджмента;
бизнес-план;
финансовая модель;
AML/KYC;
risk management;
IT и cybersecurity;
защита клиентских средств;
внутренний контроль.

Особое значение имеет соответствие между заявленной бизнес-моделью и реальной операционной структурой.

Например, если компания заявляет об обслуживании десятков тысяч клиентов, но не имеет достаточного персонала, IT-инфраструктуры и процедур контроля рисков, у регулятора закономерно возникнут вопросы.

Какие документы нужны для получения PSP-статуса?

Конкретный пакет зависит от выбранного регуляторного режима и юрисдикции. Однако для сложного платежного проекта обычно необходимо подготовить комплекс документов.

Среди них могут быть:

корпоративные документы;
структура собственности и информация об UBO;
бизнес-план;
финансовые прогнозы;
описание платежных потоков;
AML/KYC policies;
risk management framework;
IT и cybersecurity documentation;
business continuity plan;
документы по менеджменту;
подтверждение происхождения капитала.

Важно не просто собрать документы, а сформировать единую логичную модель, которую регулятор сможет проверить.

Подготовка документов для PSP-проекта

Сколько стоит запуск PSP-сервиса?

Стоимость зависит от того, идет ли речь о работе через лицензированного партнера или о получении собственного регуляторного статуса.

Во втором случае необходимо учитывать не только юридическое сопровождение, но и:

регуляторные сборы;
необходимый капитал;
compliance и AML;
ключевой персонал;
IT-инфраструктуру;
cybersecurity;
аудит;
бухгалтерское и операционное сопровождение.

Поэтому бюджет необходимо рассчитывать на весь жизненный цикл проекта, а не только до момента получения лицензии.

Как получить разрешение для PSP-сервиса?

Процесс можно разделить на несколько этапов.

Анализ бизнес-модели.
Определяем, какие функции выполняет компания и какие из них могут быть регулируемыми.
Выбор регуляторной модели.
Сравниваем PI, EMI, партнерскую модель и другие возможные варианты.
Выбор юрисдикции.
Анализируем требования конкретного регулятора, капитал, governance, compliance и перспективы масштабирования.
Подготовка документации.
Формируем бизнес-план, AML/KYC, risk management, IT-документацию и корпоративный пакет.
Подача и коммуникация с регулятором.
Сопровождаем заявку, отвечаем на запросы и дорабатываем документы.
Запуск и дальнейший compliance.
После получения статуса необходимо обеспечить постоянное соответствие деятельности лицензионным и регуляторным требованиям.

Собственная лицензия или PSP через партнера?

Это одно из главных стратегических решений для FinTech-компании.

Собственный регуляторный статус дает больше контроля и независимости, но требует значительных ресурсов. Партнерская модель позволяет быстрее запустить продукт, однако компания зависит от условий, risk appetite и compliance-политики провайдера.

Поэтому перед принятием решения стоит сравнить:

прогнозируемый объем транзакций;
стоимость собственной лицензии;
комиссии партнеров;
необходимый уровень контроля;
планы масштабирования;
требования инвесторов;
сложность будущих продуктов.

Для стартапа оптимальной может быть партнерская модель. Для масштабного FinTech-проекта с большим transaction volume собственная PI или EMI может иметь значительно больше экономического смысла.

Подобрать модель для платежного сервиса

Какие преимущества дает собственный регуляторный статус?

Контроль над платежной инфраструктурой. Компания меньше зависит от стороннего провайдера.
Возможность масштабирования. Регулируемый статус может стать фундаментом для развития новых продуктов.
Больше контроля над клиентским опытом. Бизнес может самостоятельно развивать payment flows и операционную модель.
Регуляторная определенность. Четкий статус снижает риск построения бизнеса на неправильной юридической конструкции.
Инвестиционная ценность. Для потенциального инвестора наличие регуляторного статуса может быть важной частью оценки FinTech-компании.

Нужна ли вам собственная PSP-лицензия?

Перед запуском платежного сервиса стоит ответить на четыре вопроса:

Кто юридически принимает и переводит средства клиентов?
Кто контролирует платежную инфраструктуру?
Какие именно платежные услуги получает конечный пользователь?
Планирует ли компания масштабировать собственный платежный продукт в ЕС?

Если компания самостоятельно выполняет регулируемые функции, необходимо определить соответствующий статус — чаще всего PI или EMI — еще до запуска операций.

Также будет полезно: Получение платежной лицензии PI

Почему стоит обратиться в Prikhodko & Partners?

Prikhodko & Partners сопровождает международные FinTech-проекты на этапах от анализа бизнес-модели и определения regulatory perimeter до структурирования компании, подготовки лицензионной документации и коммуникации с регулятором.

Мы помогаем определить, нужна ли бизнесу собственная PI/EMI-лицензия или на старте целесообразнее использовать инфраструктуру лицензированного партнера.

Отдельно сопровождаем вопросы AML/KYC, банковской и платежной инфраструктуры, compliance и дальнейшего масштабирования FinTech-проекта.

Планируете запустить собственный платежный сервис в ЕС? Обратитесь в Prikhodko & Partners для анализа бизнес-модели, выбора между PI, EMI и партнерской моделью, подготовки документов и комплексного юридического сопровождения проекта.

Рассчитайте стоимость услуг

1 вопрос

Вам нужна консультация по получению лицензии PSP?

Да

Нет

2 вопрос

Вам нужна помощь в сборе и подготовке документов для получения лицензии?

Да

Нет

3 вопрос

Готовы ли вы рассмотреть покупку бизнеса с уже действительной PSP лицензией?

Да

Нет

Частые вопросы по теме:

Существует ли отдельная PSP-лицензия в ЕС?

Термин PSP описывает поставщика платежных услуг, а не является единым типом лицензии. В зависимости от модели компания может получать статус Payment Institution, EMI или другой соответствующий регуляторный статус.

Можно ли запустить PSP без собственной лицензии?

В некоторых моделях — да. Компания может использовать инфраструктуру лицензированного PI или EMI. Однако необходимо правильно определить функции каждой стороны и убедиться, что деятельность не выходит за пределы разрешенной модели.

Можно ли использовать PSP-лицензию для криптовалютного бизнеса?

Это зависит от конкретной модели. Если платежный сервис одновременно предусматривает предоставление услуг с криптоактивами, необходимо отдельно проанализировать применимые требования к crypto-asset services и определить, нужен ли дополнительный регуляторный статус.

Успешные кейсы по теме: